单腿 SPY 和 SPX 期权

单腿期权 SPX、SPY

有没有人做过 SPX 或 SPY 的价外（OTM）或平值（ATM）单腿期权？我一直想每天交易零时到期（0DTE）的这类期权，构建并回测一个策略，但至今一无所获。

我的目标是捕捉标的股票 0.x% 的波动，通常这种波动会导致期权权利金上升，然后我在收盘前将期权卖回市场；如果是价外期权，就平仓；如果使用的是现金结算的 SPX，就持有至收盘，获取内在价值。

但我想表达的是，我已经尝试过各种方法，包括价格行为和各类指标，可它们总是滞后。我也用过支撑/阻力位和关键水平来分析价格行为，但都没什么效果。还研究过 VWAP，同样没找到突破口。

我觉得这些工具其实很有用，只是我可能没用对。我现在也不清楚下一步该怎么做，更不知道如何构建一个能通过约1000天 SPX 回测检验的策略——目前我试过的所有策略都通不过。

所以，是不是我哪里做错了？大家有什么建议吗？有没有不同的思路可以参考？我相信一定有办法，但你们是怎么构建期权策略的呢？

我只是想找人聊聊，如果可以的话。